信貸體系放寬刺激巴西汽車市場增長
信貸體系放寬刺激巴西汽車市場增長
但金融體系還不成熟，過度透支已引起政府警覺，并開始收緊信貸政策
●在巴西，政府為了維持人們對汽車消費的熱情，極力倡導(dǎo)信貸消費，巴西汽車市場的增長與政府信貸體系放寬有著直接的關(guān)系。
●巴西大多數(shù)人都沒有存錢的概念，一些看起來有房有車的“有錢人”， 實際上可能是負資產(chǎn)，對于他們來說，掙錢的目的就是為了支付各種分期債務(wù)。
●巴西的汽車信貸是在一種不健康的環(huán)境下成長起來的。巴西政府放寬信貸政策的本意是刺激消費促進經(jīng)濟增長，但是巴西的金融體系還不成熟，人們的消費觀念也不夠成熟，再加上社會貧富分化十分嚴(yán)重，過度透支已經(jīng)引起政府警覺，并開始收緊信貸政策。
2010年，巴西以全年330萬輛的汽車銷量，躋身世界第四大汽車產(chǎn)銷國，其市場潛力被廣泛看好，通用、福特、大眾等汽車巨頭紛紛在此投資建廠。
[兩年前，在巴西貸款購車?yán)⒓s為本金的37%，償還期限一般為36個月。如今，購車貸款利息已經(jīng)降至本金的25%左右，償還期限也延長至80個月。]
蓋世汽車網(wǎng)CEO陳文凱分析：“巴西汽車市場增長的關(guān)鍵在于信貸體系放寬。”據(jù)他介紹，兩年前，在巴西貸款購車?yán)⒓s為本金的37%，償還期限一般為36個月。如今，購車貸款利息已經(jīng)降至本金的25%左右，償還期限也延長至80個月。這意味著約16%的巴西消費者能夠買得起新車，此前這一比例僅為10%。”
所以，巴西與汽車銷量與汽車消費信貸是相伴增長的，在2008年的一項統(tǒng)計數(shù)據(jù)中，巴西銀行貸出的汽車按揭在當(dāng)年跳躍式地增加了45%。汽車按揭的增長直接帶動了銷量的增長，盡管全球金融危機導(dǎo)致當(dāng)年最后2個月新車銷量有所下降，但是全年巴西的汽車銷量仍然達到282萬輛，比2007年增加14．5％，創(chuàng)下歷史新高。
為了維持國民對汽車消費的熱情，巴西政府宣布通過巴西銀行發(fā)放總額為40億雷亞爾的購車專項貸款，并計劃進一步將放貸范圍從購買新車推廣到購買二手車。巴西圣保羅州政府也宣布聯(lián)合銀行，推出數(shù)目相同的購車專項貸款。據(jù)巴西全國汽車生產(chǎn)商協(xié)會主席杰克遜-施耐德估計，截至到2011年1月份，在巴西通過購車專項貸款計劃，已有大約15億雷亞爾的資金被貸出，有力地推動了巴西汽車消費。
[巴西不僅政策上相當(dāng)寬松，銀行業(yè)務(wù)自動化、網(wǎng)絡(luò)化的實施程度也比較高，尤其是信用卡支付制度比中國發(fā)達得多。]
巴西政府希望通過放寬信貸體系，提高國民的消費能力，拉動內(nèi)需從而刺激經(jīng)濟增長。為了方便人們貸款，巴西不僅政策上相當(dāng)寬松，銀行業(yè)務(wù)自動化、網(wǎng)絡(luò)化的實施程度也比較高，尤其是信用卡支付制度比中國發(fā)達得多。
然而，政策始終需要人來配合。巴西人“有錢就花”的消費習(xí)慣碰上鼓勵刺激消費的信貸政策，可以說是一拍即合。 與中國人“量力而行”的消費觀念不同，巴西大多數(shù)人都沒有存錢的概念，一些看起來有房有車的“有錢人”， 實際上可能是負資產(chǎn)，對于他們來說，掙錢的目的就是為了支付各種分期債務(wù)。這種消費文化的產(chǎn)生與巴西的文化歷史和社會環(huán)境息息相關(guān)，首先巴西人追求“快樂至上”，消費帶來快樂的一種方式，在中國會有房奴、車奴、卡奴這些帶有排斥色彩的詞語，而此前的一項調(diào)查證實，巴西人不會對透支消費有負罪感，他們更注重消費后心靈上的滿足。另一方面，巴西社會治安欠佳，不隨身攜帶現(xiàn)金出門是一個基本常識，使用信用卡更安全。而且，巴西人對于大件商品、奢侈品的追捧也十分熱情
巴西人對于分期付款的推崇程度甚至超過歐美發(fā)達國家。對于自己有能力全款支付的商品，他們也是習(xí)慣性選擇分期支付。有人曾描述在巴西商場，購買不足10元雷亞爾（當(dāng)?shù)刎泿?一元約等于四元人民幣）的物品，都會被詢問是否使用分期付款。當(dāng)然，最主要的消費還是在購買住房、汽車、家具以及大型家電等方面。
[2010年底，巴西政府開始收緊消費信貸，國家中央銀行將銀行存款準(zhǔn)備金率從原來的8%提高到12%，商業(yè)銀行也紛紛提高消費信貸利率，貸款門檻也將相對提高。]
但是實際上，巴西的汽車信貸是在一種不健康的環(huán)境下成長起來的。巴西政府放寬信貸政策的目的是刺激消費促進經(jīng)濟增長，但是巴西的金融體系還不成熟，再加上社會貧富分化十分嚴(yán)重，貧窮人口比例占到60%以上，其中絕對貧窮的人口占20%，而作為汽車等大件消費品消費主力的中產(chǎn)階級比例僅30%左右。因此，大多數(shù)使用信貸消費的消費者本身經(jīng)濟能力是有限的。
盡管信貸消費成功刺激了汽車銷量的增長，但是過度透支已經(jīng)使得經(jīng)濟學(xué)家發(fā)出信貸泡沫的警告。巴西中央銀行發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，從２００２年底起至今，巴西消費信貸飆升了５倍，未償還貸款到去年１０月已經(jīng)累計達到４４４０億美元。2010年底，巴西政府開始收緊消費信貸，國家中央銀行將銀行存款準(zhǔn)備金率從原來的8%提高到12%，商業(yè)銀行也紛紛提高消費信貸利率，貸款門檻也將相對提高。
今年以來，雖然目前還沒有相關(guān)的統(tǒng)計數(shù)據(jù)，但是巴西今年的汽車銷量增長已經(jīng)放緩，隨著政府調(diào)控更加深入，巴西的汽車信貸消費預(yù)期也將回落。但是巴西經(jīng)濟呈現(xiàn)出來的強勁增長勢頭還將保持，隨著國民生活水平提高、貧富差距縮小以及信貸體系的進一步健全，相信未來信貸消費仍會是推動巴西汽車市場的強大引擎。